تحول در صنعت بیمه با استفاده از اوراق بهادار بیمه‌ای

امیر اسماعیل کاظمی، مدیر ارتباطات و رسانه تامین سرمایه تمدن در یادداشتی که در اختیار پایگاه خبری بازار سرمایه ایران، (سنا) قرار داده به کاربردهای اصلی اوراق بهادار بیمه‌ای در ایران پرداخته است.

در این یادداشت آمده است:

اوراق بهادار بیمه‌ای یکی از ابزارهای پیشرفته مالی است که شرکت‌های بیمه در ایران می‌توانند با استفاده از آن، نقدینگی و منابع مالی پایداری برای مدیریت ریسک‌ها و پرداخت خسارات ایجاد کنند. در این مطلب به بررسی سه محور اصلی کاربرد این ابزار مالی می‌پردازیم.

کاربردهای اصلی اوراق بهادار بیمه‌ای در ایران

شرکت‌های بیمه در ایران به دنبال روش‌های نوین تأمین مالی هستند تا بتوانند خدمات خود را توسعه دهند و منابع مالی پایداری را برای مدیریت ریسک‌ها و پرداخت خسارات ایجاد کنند.

یکی از ابزارهای مؤثر در این حوزه، اوراق بهادار بیمه‌ای است که با تنوع در ساختار و کاربرد، می‌تواند به افزایش نقدینگی و مدیریت بهتر ریسک‌های بیمه‌گران کمک کند.

در این نوشتار، به بررسی کاربردهای اصلی اوراق بهادار بیمه‌ای در ایران با تأکید بر سه محور اصلی می‌پردازیم: اوراق بهادار برای وام‌های خرید بیمه‌نامه، ذخایر بیمه‌ای و سرمایه‌گذاری مشترک.

اوراق بهادار برای وام‌های خرید بیمه‌نامه یا بیمه‌نامه‌های اقساطی

یکی از چالش‌های بیمه‌گذاران در ایران، تأمین هزینه بیمه‌نامه‌های بلندمدت یا پرهزینه است. این موضوع به‌ویژه در بیمه‌های زندگی، درمان تکمیلی و بیمه‌های خودرو مشهود است.

صدور اوراق بهادار برای تأمین مالی وام‌های خرید بیمه‌نامه یا پوشش بیمه‌نامه‌های اقساطی می‌تواند این مشکل را کاهش دهد.

در این روش، شرکت‌های بیمه می‌توانند اوراقی را منتشر کنند که سرمایه‌گذاران از طریق خرید آن، منابع لازم برای اعطای وام به بیمه‌گذاران را تأمین می‌کنند. این اوراق در سررسیدهای مشخص بازپرداخت می‌شوند.

از مزایای این روش می‌توان به افزایش نقدینگی، جذب مشتریان جدید، و کاهش مشکلات ناشی از تأخیر در پرداخت حق بیمه اشاره کرد. بیمه‌گذاران نیز از مزایای دسترسی آسان‌تر به بیمه‌نامه‌ها و امکان پرداخت اقساطی بهره‌مند می‌شوند.

اوراق بهادار ذخایر بیمه‌ای

ذخایر بیمه‌ای به‌عنوان پشتوانه‌ای برای پرداخت خسارت در آینده از اهمیت زیادی برای شرکت‌های بیمه برخوردارند. اوراق بهادار ذخایر بیمه‌ای، ابزار مالی پیشرفته‌ای است که به شرکت‌های بیمه امکان می‌دهد بخشی از ذخایر خود را به سرمایه‌گذاران انتقال داده و نقدینگی بیشتری به دست آورند.

در این روش، شرکت‌های بیمه بخشی از ذخایر خود را از طریق اوراق بهادار به سرمایه‌گذاران واگذار می‌کنند و سرمایه‌گذاران در ازای سرمایه‌گذاری، بازدهی مشخصی دریافت می‌کنند.

در این مرحله شرکت‌های بیمه با افزایش نقدینگی و آزادسازی منابع مالی برای سرمایه‌گذاری در حوزه‌های دیگر و سرمایه‌گذاران، دسترسی به بازاری با ریسک پایین و بازدهی مناسب را بدست خواهند آورد.

اوراق بهادار برای سرمایه‌گذاری مشترک

سرمایه‌گذاری مشترک میان شرکت‌های بیمه و سایر فعالان بازار سرمایه یکی دیگر از روش‌های استفاده از اوراق بهادار بیمه‌ای است. این ابزار مالی می‌تواند پروژه‌های بزرگ و بلندمدت را تسهیل کرده و منابع جدیدی برای شرکت‌های بیمه فراهم آورد. شرکت بیمه اوراقی را منتشر می‌کند که به سرمایه‌گذاران اجازه می‌دهد در پروژه‌هایی مانند ساخت مراکز درمانی، توسعه کسب و کار، تأسیس شرکت‌های تابعه یا حتی سرمایه‌گذاری در فناوری‌های جدید بیمه‌ای سهیم شوند. با این روش، شرکت‌های بیمه توان مالی خود را برای پروژه‌های بلندمدت تقویت کرده و سرمایه‌گذاران نیز با مشارکت در پروژه‌های سودآور، سبد سرمایه‌گذاری خود را متنوع‌تر می‌کنند.

در نتیجه، اوراق بهادار بیمه‌ای ابزاری نوین و کارآمد برای تأمین مالی شرکت‌های بیمه است. این ابزارها علاوه بر تأمین نقدینگی، می‌توانند باعث جذب سرمایه‌گذاران و افزایش رضایت مشتریان نسبت به صنعت بیمه شوند. از این رو، توسعه این ابزارها با حمایت نهادهای نظارتی همچون سازمان بورس و اوراق بهادار و بیمه مرکزی می‌تواند نقش مؤثری در رشد صنعت بیمه در ایران داشته باشد.